(6915）千代田インテグレ/日記（比）

投資関連で日々比較や分析したり、思ったこと感じたことを書いていく日記です。あくまでもあとから見なおして俺って馬鹿じゃんと問題認知確認するためにやりましょうという課題ですので、ここに書いてあることを真に受けて損しても知りません。今日は比較。業績データはだいたい銘柄スカウターさん。株価・指標データは株プラスさんで財務は最新通期実績。またIRBankさんも見ながら記事を作ってます。各データは2018年5月11日取得。

比較銘柄

千代田インテグレとその他

株価

2477円（人々は、高い山に上り疲れたので手頃な山を登ってる。）

各企業の数字と比較しての感想

コード	6915	6988	6989	6971
企業名	千代田インテグレ	日東電工	北陸電気工業	京セラ
市場	東証一部	東証一部	東証一部	東証一部
業種	電気機器	化学	電気機器	電気機器
時価総額（億）	335.1	14649.6	125.7	25629.0
株価	2477	8431	1359	6787
決算期	2018/12予	2019/03予 I	2019/03予	2019/03予 S
予想売上（億）	420.0	8,600.0	400.0	16,500.0
予想営業利益（億）	30.0	1,350.0	10.0	1,540.0
営業利益率	7.14%	15.70%	2.50%	9.33%
予想純利益（億）	24.0	1,000.0	6.0	1,320.0
EPS成長率（年複利/期間）	3.6%/10年	80.3%/10年	#NUM!	16.1%/10年
BPS成長率（年複利/期間）	3.5%/9年	7.6%/9年	4%/9年	6.5%/9年
PER	13.25	13.50	18.98	18.96
PBR	0.9	1.95	0.9	1.07
ROE	6.8%	14.4%	4.7%	5.6%
ROA	5.3%	10.7%	1.7%	4.2%
配当利回り	3.84	2.13	2.21	1.77
配当性向	50.8%	28.8%	41.9%	#VALUE!
総資産（億）	456.6	9378.0	356.4	31570.8
自己資本（億）	352.5	6932.8	114.9	23362.5
自己資本比率（％）	77.20	73.90	32.20	74.00
一言感想	停滞	あげ	不安定	まああげ

今週は比較。配当性向が低い割には配当利回り高いかな？という感じのものからチョイスして比較します。比較の会社と数字は上記の通り。千代田インテグレ。電子機器の部品メーカー。比較に同業っぽい。ゲストにその手の大物の京セラ様。

インテグレ。赤字はあまり出さない安定性はあるけど成長性はないとなりそうだしリーマン後は赤字とか利益ギリギリとかで冴えるという感じではないかな。長期に蓄財は出来てるし今は順調モードということにはなりそうだけど。財務。カチコチ。借金なんてちょっとだけあるくらい。蓄財はしてるけどスピードはそんな早くもないくらい。CF。営業で順調なタイプ。あまり投資も必要ない感じでFCFもだいたいプラス。2016、2017年で投資をしているように見えるけど定期預金をいじってる感じで還元しろよとはいいたくなる。利益が減ると還元は渋るようです。

日東化学工業。業績はかなり安定で赤字もなく。ただリーマン時には追い詰められているし何があっても盤石までは。成長性も見せているね。ただEPS成長は開始が大詰められてる2009年からで幻。計画では減益。財務。財務カチンコチンで蓄財系。CF。営業CF順調で投資もこなしながらFCFはかなり余る感じ。お金余らせてきてるね。利益減ると減配はしてるけどこれは2009年の話なので基本減配なし路線。

北陸電気工業。リーマン以後に見事にコケてそのごジタバタしているような。立ち上がれるのでしょうか。とりあえず計画では立ち上がらないです。財務。自己資本は増やせてないくらいと言うか債務が重そう。厳しいんじゃないか。CF。営業CFは安定せず。不安なのか直近お金借りてるね。長期ではFCFプラスのようではある。配当はなんとかしてるって感じ。

評価。インテグレはお金稼げてるしお金も溜め込んでて還元しろよと思ったけど近年溜まったお金を使う気になったのか配当性向を高め自社株買いも始めぐっと還元よりになってるね。お金減ってきてるのでこの調子は続けられないとは思うけど。それを踏まえて還元余力見ながら持つのはそんなに悪くないかも。

日東化学工業。いろいろバランスよく。手持ち現金を使うきになってくれたらめっぽう面白い展開になるかも。その分配当利回り低め。

北陸電気工業。大復活をエスパーできているならこれが一番いいんだろうね。

京セラ様。あまり言うこともなく。普通に堅調で計画で営業利益が跳ねてるね。なにか調べてもいいかもね。ROEがちょっと低いかなあを除けばやっぱり優秀で問題なさそうで評価を踏まえるとこんなもんだよね感。

日足週足月足の値動き判断

日足でさげてもみ合い
週足でいちおう上げ方向
月足で三角持ち合いかなあ感
確認。

売買判断

テクニカル的には、長期に上げて3450までそこから1782、2868と一応上げ。三角持ち合い形成まで見ておくのがいいかも。となると、2108なんかを底に見るのがいいのかな。2108見ながら2868突破になると中期で上昇のブレイクアウトの形に。
ファンダ的には、還元目当てでお財布見ながら持つのはありかも。